台股股利所得稅：合併計稅與分開計稅哪個划算

存股領了股利，報稅時要選「合併計稅」還是「分開計稅」？選錯可能多繳好幾千甚至上萬元的稅。根據財政部規定（2026年），合併計稅享股利8.5%抵減（每戶上限8萬）、分開計稅用28%固定稅率。這篇用實例教你算，幫你判斷依自己的所得級距該選哪種，把存股的稅後現金流最大化。

兩種計稅方式：先搞懂規則

自2018年起，台股股利所得可二擇一申報，每年5月報稅時擇優。根據財政部稅務入口網（2026年）：

合併計稅：把股利併入綜合所得總額一起課稅，但可享股利金額8.5%的可抵減稅額，每一申報戶上限8萬元。用8萬÷8.5%反推，全年股利約94萬元以下可全額抵減。若可抵減稅額大於應納稅額，餘額還能退稅。

分開計稅：股利所得單獨用28%固定稅率計算，不併入綜所稅，再與其他所得稅額合計。無抵減、無上限。這套適合股利金額大、所得級距高的人。想了解台股完整的稅務架構（含價差、補充保費），可以參考我們的台股投資稅務完整指南。

實例試算：兩種方式差多少

用財政部公布的案例就清楚。假設小明年薪50萬、股利10萬、適用5%稅率。合併計稅：薪資加股利減免稅額扣除額後，應納稅額約7700元，但股利10萬×8.5%＝8500元抵減，7700－8500＝負800元，等於不但不用繳、還能退稅800元。分開計稅：薪資稅7700元＋股利10萬×28%＝2800元，共繳10500元。兩相比較，小明選合併大勝。

但高所得者相反。根據商周報導（2026年），若年薪500萬、股利50萬，級距40%，合併計稅算下來要繳更多，改用分開計稅（50萬×28%＝14萬）反而省。所以關鍵看級距：根據財政部資料，5%-20%選合併、40%以上選分開、30%兩種都要試算。想精準算出自己選哪種省稅，用工具跑一次最準。

🔧 綜所稅試算工具
輸入薪資與股利，比較合併計稅與分開計稅哪個省稅
立即試算 →

台灣人實戰：報稅前該注意什麼

實際報稅前，記住幾個重點。第一，全年股利94萬是分水嶺：94萬以下且級距不高，選合併幾乎都有利。第二，5%級距的小資存股族最幸福——8.5%抵減率高於5%稅率，存股反而可能退稅，這就是「存股還能賺稅金」。第三，股利所得不能算進儲蓄投資特別扣除額，試算時別搞混。

還有一個容易漏的：ETF配息不一定全要繳股利稅。根據商周報導（2026年），ETF配息來源多元，只有屬「54C股利或盈餘所得」才課稅，若來自資本利得或收益平準金則不課稅。實際應稅金額以投信公告為準，別把配息率直接當應稅所得。除了所得稅，單次配息逾2萬還有2.11%二代健保補充保費，這在台股投資稅務完整指南有詳細說明。

常見誤解：別掉進這兩個陷阱

誤解一：分開計稅28%聽起來稅率高，一定比較貴。對小資族確實如此，但對高所得者（級距40%）反而省，因為28%低於40%的累進稅率。是否划算完全看你的級距，不能只看28%這個數字。

誤解二：所有ETF配息都要全額繳股利稅。錯。ETF配息可能含免稅的資本利得或平準金，只有股利來源部分課稅。報稅時要看投信公告的「可課稅配息」，把全部配息當應稅會多算稅。

釐清後，股利計稅的選擇就清楚了：94萬以下、級距20%內選合併（甚至退稅）、級距40%以上選分開、ETF配息看可課稅部分。報稅前用工具實際試算，別憑印象選，才能真正省到稅。

股利所得稅選對計稅方式，小資族甚至能靠存股退稅。記住94萬分水嶺與級距原則、看清ETF的可課稅配息、報稅前實際試算，就能讓你辛苦存股的配息收入，不被多繳的稅悄悄吃掉。

最後更新：2026年6月｜文章內容為資訊分享，不構成投資建議。配息金額與成分股會隨投信公告變動，投資前請以官方最新資料為準。

常見問題

股利合併計稅和分開計稅差在哪？

合併計稅把股利併入綜所稅、享8.5%抵減（每戶上限8萬）；分開計稅用28%固定稅率單獨計算、無抵減無上限。根據財政部規定，兩者每年報稅時可擇優申報，看你的所得級距決定哪個划算。

我年薪不高，股利該選哪種計稅？

通常選合併。根據財政部規定，級距5%-20%的上班族選合併較有利，全年股利94萬以下可全額享8.5%抵減。尤其5%級距者，抵減率8.5%高於稅率，存股甚至可能退稅。

全年股利多少以下選合併計稅划算？

約94萬以下。8萬抵減上限除以8.5%抵減率，反推約94萬。根據財政部稅務入口網，全年股利94萬以下且級距不高者，選合併可全額抵減，甚至若抵減大於應納稅額還能退稅。

存股族領股利反而能退稅是真的嗎？

可能。根據財政部規定，合併計稅8.5%抵減若大於應納稅額，餘額可退稅。級距5%者因抵減率8.5%高於稅率5%，存股有機會退稅，但需依個人完整所得試算，非人人適用。

ETF配息都要算股利所得繳稅嗎？

不一定。ETF配息來源多元，只有屬「54C股利或盈餘所得」才課稅；若來自資本利得、收益平準金則不課稅。實際應稅金額以投信公告的可課稅配息為準，不能把配息率直接當應稅所得。